1、学案2股票、债券和保险课标要求比较商业保险、债券、股票的异同，解释利润、利息、股息等回报形式，说明不同的投资行为。一、股票知识梳理1含义：股票是股份有限公司在筹集资本时向出资人出具的股份凭证。2股东拥有的权利：股票代表其持有者(即股东)对股份公司的所有权，包括参加股东大会、投票表决、参与公司的重大决策、收取股息或分享红利等权利。3股票投资的收入：包括两个部分。一部分是股息或红利收入，另一部分收入来源于股票价格上升带来的差价。试判断： 通常来说，银行存贷款利率下调，上市公司的股票价格也会下跌。()提示。股票是股份公司发行的所有权凭证，是股份公司为筹集资本而发行给各个股东作为持股凭证并借以取得股息
2、或红利的一种有价证券。股票投资的收入包括两部分，一部分是股息或红利收入，另一部分收入来源于股票价格上升带来的差价。股票价格受多种因素的影响，具有不确定性，因此，股票是一种高风险的投资方式。通常来说，银行存贷款利率下调，上市公司的股票价格会上涨。4股票市场的建立和发展的意义：股票市场的建立和发展，对促进资金融通、提高资金使用效率、推动企业改革和发展具有重要作用。试判断：股票是一种商品，可以自由买卖。()提示。股票是一种股份凭证，代表股东对股份公司的所有权，股票不同于商品，自身没有价值；上市公司的股票可以自由转让。重点突破1股票含义股份有限公司在筹集资本时向出资人出具的股份凭证。股票代表其持有者(
3、即股东)对股份公司的所有权收入包括两部分，一部分是股息或红利收入；另一部分来源于股票价格上升带来的差价风险一是公司破产倒闭，股东不但不能获得收入，反而要赔本；二是股票价格受公司经营状况、供求关系、银行利率、大众心理等诸多因素影响，其波动有很大的不确定性，这使投资者有可能遭受损失作用股票市场的建立和发展，对促进资金融通、提高资金使用效率、推动企业改革与发展具有重要作用2.全面认识股票的基本特征(1)股票是一种股份凭证。对发行企业来说是融资方式；对持股者来说，是一种投资，是能够取得一定收入的有价证券。(2)股票具有不可返还性。人们一旦购买了股票，便无权向公司要求退股。若要获得资金，要么通过股票交易
4、市场，将股票转售给他人，要么等待公司的破产清盘。(3)股票投资高收益与高风险同在。当公司经营不善、盈利下降时，股票持有者将承受较大的损失。由于股市价格瞬息万变，股票持有者可能在股票下跌时，丧失资本收益，甚至倾家荡产。典例运用典例1某中学学生小明全家月收入8 000元左右，除生活消费外，尚有部分积蓄，他的爸爸和妈妈想把节余下来的钱用于投资。你认为他们在选择投资时应注意的问题有()既要考虑投资的回报率，也要考虑投资的风险性要考虑自身的经济状况以及家庭消费计划必须注意投资方式的多元化，以最大限度规避风险可以集中全部资金投资股票，因为当前股票市场非常火爆A BC D答案D解析股票具有高风险的特点，排除
5、。典例2获悉广电国网成为第四大电信运营商的消息后，广电国网的股东异常兴奋，很多股民加大了对广电板块股票的关注度，准备在合适的时机出手。其内在原因是()盈利前景好的公司能为股东带来更多股息收入股票升值可使股东在股东大会上获得更大的表决权适时出手有助于如期收回本金和利息股票是一种高风险与高收益并存的投资方式A B C D答案B解析获悉广电国网成为第四大电信运营商的消息后，股东关注度高的原因是看好广电国网的发展前景，希望能给股东带来更多股息收入，符合题意；准备在合适的时机出手是因为股票是一种高风险与高收益并存的投资方式，时机不合适就会增加风险，符合题意；股东在股东大会上的表决权是看其拥有的股票数量而
6、不是股票是否升值，错误；投资股票挣的是股息或股票涨价后的差额，不是利息，说法错误。二、债券知识梳理1性质：债券是一种债务证书，即筹资者给投资者的债务凭证，承诺在一定时期支付约定的利息，并到期偿还本金。2债券的种类：目前在我国，根据发行者不同，债券主要分为国债、金融债券和企业债券。请思考：什么是融资，融资的目的是什么？提示融资的含义：融资就是筹集资金的行为，融资的方式主要是贷款与发行股票和债券。融资的目的：筹集资金无非有两个目的：扩大生产规模、偿还债务。3风险性和收益性(1)风险性：国债最小，金融债券次之，企业债券最大。(2)收益性：企业债券最大，金融债券次之，国债最小。试判断： 债券的偿还方式
7、是还本付息，因此不存在什么风险。()提示。债券根据不同的发行主体可以分为不同的类型。其中国债的风险较小，企业债券的风险最大。从理论上说，债券到期要还本金， 风险较小，但是一旦企业进入破产程序，也可能会血本无归。重点突破1三种债券比较国债(政府债券)金融债券企业债券不同点发行主体中央政府金融机构企业风险情况信用度高，风险最小安全性较政府债券低，比企业债券高风险最高收益情况高于储蓄存款，低于其他债券高于政府债券，低于企业债券收益较高流通情况最强较强流通性不强，但可转让相同点都是一种债务证书，限期偿还，都以定期收取利息为条件，必须偿还本金提醒：所有投资方式都是风险性与收益高低成正比的，高风险高收益；
8、低风险低收益。收益率高的风险性一定高。2股票和债券的比较债券股票不同点性质债务证书入股凭证、所有权证书收益约定利息取得股息或红利，或赚取差价偿还方式还本付息股票不能退，只能转售相同点都是有价证券，都是筹资的手段，都是能获得一定收益的金融资产典例运用典例32018年5月10日，第三、四期储蓄国债发售，两期国债均为固定利率、固定期限品种。国债()到期需还本付息是一种股份凭证投资风险比较小预期收益不确定A B C D答案C解析国债是中央政府发行的债券，到期需还本付息，投资风险比较小，符合题意，是错误的；国债是一种债务证书，而股票是股份公司发行的所有权凭证，是股份公司为筹集资本而发行给各个股东作为持股
9、凭证并借以取得股息或红利的一种有价证券，是错误的。典例4下表是甲、乙、丙三类投资理财产品2018年的收益率变动情况，下列判断表述比较合理的是()产品甲类产品乙类产品丙类产品2018年2月10%5.5%2.5%2018年6月6%4.5%2%2018年10月1.45%3.5%1.5%三种投资产品的风险由小到大有可能为丙乙甲在储蓄、国债、股票这几种方式中，甲产品可能是国债如果乙产品是金融债券，则甲产品可能是国债如果丙产品是金融债券，则乙产品可能是企业债券A B C D答案A解析根据图表中三类理财产品的综合收益来看，甲类产品的收益最高，变动幅度也最大，乙类产品的收益相对丙较大，故三种投资产品的风险由小
10、到大有可能为丙乙企业债券金融债券储蓄存款，C正确；A、B、D均不符合题意。6“绿色保险”是绿色金融产品之一，是在市场经济条件下进行环境风险管理的一项基本手段，是指企业就可能发生的环境事故在保险公司投保，一旦发生污染事故，由保险公司对污染受害者进行赔偿，企业因此可以避免巨额赔偿的风险，污染受害者也能得到迅速、有效的救济。材料表明，“绿色保险”()属于商业保险是一种针对风险本身的投资方式能够避免意外事故的发生其费用由个人、企业和政府共同承担A B C D答案A解析错误，“绿色保险”并不能避免意外事故的发生。错误，混淆了商业保险与社会保险的区别。题目中，该“绿色保险”属于商业保险，是一种针对风险本身
11、的投资方式，故符合题意。7据报道，67岁的老太太被某保险公司营销员误导购买了12万元巨额保险。按条款规定，该老太太到112岁后才能拿回本金，老人得知这一消息，当场晕倒。该营销员的做法()侵害了投保人的合法权益违背了公平互利的原则无可厚非，因为该保险是老太太自愿购买的符合公平互利、协商一致、自愿订立的原则A B C D答案B解析因为是“误导”，所以不能体现，符合题目要求。8基于投资的风险，一位理财专家给工薪阶层的理财公式是：“理财50%稳守25%稳攻25%强攻。”这一理财公式的合理之处在于()A强调个性投资 B避免投资的风险性C注重理性投资 D保证收益的最大化答案C解析对该理财公式要着重理解“稳
12、和强”各自强调的是什么，“稳”注重的是收益的稳定性，尽量减少风险投资，“强”注重的是高收益，需要投资高风险的品种，故该投资方式兼顾了投资的风险和收益，C项正确且符合题意；该投资方式考虑的是投资的风险和收益而不是强调个性投资，应排除A项；任何一种投资都有风险，B项“避免”风险说法错误； D项不符合题意，排除。二、非选择题9学生小明的爸爸在一家国有企业上班，每月收入3 500元；妈妈在一家私营企业上班，每月收入2 500元，家庭年收入8万元左右。扣除家庭正常生活开支，小明家一年节余3万元左右，现有存款40万元。最近小明的爸爸和妈妈在家庭投资理财计划上发生了争执。爸爸的理财计划妈妈的理财计划内容理由内容理由炒股：30万元股市行情看好存款：20万元准备支付小明大学费用一家三口的重大疾病保险：每年8 000元医疗费用上涨购买国债：10万元利率比较高购买汽车：贷款20万元比同事的车子要高档些购买汽车10万元省钱省油，经济实用如果你是小明，请分别指出爸爸、妈妈理财计划中的不足之处，并简要阐明理由。答案(1)爸爸：投入股票的资金过多，因为股票是高风险的投资方式；购买汽车的金额过高，是攀比心理引发的消费，没有做到量入为出，适度消费；无存款计划，不符合家庭实际，应为小明上学等存款储蓄。(2)妈妈：存款额过高，收益低；无购买保险计划，规避风险意识不强，不符合家庭实际。